中國機械制造邁入新階段

鐵路設備：高投資、走出去、零部件國產化是主旋律。
1、15年鐵路投資有望繼續抬升，鐵路投融資體制改革推進，行業保持高度景氣；
2、高鐵走出去契合國家“一帶一路”戰略，“高鐵外交”初見成效，鐵路輸出大有潛力；
3、動車組零部件國產化進程加速，剎車片、連接器、車門等加快進口替代。
 
智能裝備：助中國由制造業大國向強國邁進。
1、中國版“工業4.0”計劃呼之欲出，工業機器人普及是實現到2025年中國制造業邁入制造強國行列的必由之路
2、機器人行業正處黃金十年，勞動力拐點驅動機器人行業擺脫經濟低增長束縛，步入內生高增長階段：
3、板塊估值或有調整，尋求個股預期差。
 
節能減排：政策倒逼、技術突破，低溫余熱利用大有可為。
1、節能環保政策多連發，能源消費總量控制約束倒逼石化、鋼鐵、有色等行業加大節能減排力度；
2、低溫余熱發電潛力可挖，技術突破、客戶認同加速。
 
互聯網再造傳統行業，“云印刷”風潮涌動。
1、互聯網再造傳統制造業經營模式，兩者結合將萌發出新的驅動力；
2、傳統印刷紛紛觸網，“云印刷”獨特模式鑄就強大優勢，B2B+B2C模式實現區域深耕+無邊界擴張。
 
國企改革：讓國企煥發新的活力。
1、國企改革風吹不止，政策出臺、具體落實示范效應持續催化：
2、央企：優先關注資產注入預期，重點關注兵器集團、中煤科工集團、國機集團旗下公司的資產整合；
3、地方國企：關注改革進程較快的地方國企，重點關注上海市、安徽省、江蘇省的地方標桿國企。
 
土地改革：農地集約化、規?；瘞愚r機增長和結構優化。
1、14年開啟土地改革的頂層設計，15年土改總體框架等重要改革政策將落地：
2、農機需求和產品結構將發生深刻變化，大型、高端、經濟作物農機迎來發展機遇；
3、農機行業外部環境趨于穩定，15年行業基本面呈恢復狀態。